Проведення аналізу сценаріїв у вашій фінансовій моделі

Після того, як ви завершили всі розрахунки у вашій фінансовій моделі, виконайте багато-багато аналіз чутливості та сценарного аналізу. Стрес-тестування з аналізом чутливості перевірить правильність внутрішньої роботи формул і логіки моделі, але наскільки реалістичні припущення? Якщо станеться найгірше, що станеться з вашим результатом? Наскільки ваша модель чутлива до змін ключових припущень? Ця інформація допоможе перевірити точність і надійність вашої моделі, а також надійність бізнесу, продукту або проекту, який представляє модель.

Як мінімум, фінансова модель повинна включати принаймні три наступні сценарії або принаймні деякі з них:

• Найкращий випадок: установіть усі припущення на найвищу можливу цінність, яку ви можете уявити як досяжну (навіть у ваших найсміливіших мріях).
• Базовий варіант: Встановити всі припущення на те , що ви на самому справі думаєте, що станеться.

  Будь реалістичним! Тут не варто бути консервативним у своїх оцінках — це в найгіршому випадку.

• Найгірший випадок: установіть для всіх припущень найменше значення, яке, на вашу думку, може статися. Якщо все, що може піти не так, піде не так, як виглядає наша модель?

Крім того, фінансові моделі часто включають інші сценарії для врахування можливих коливань вхідних даних через події, наприклад такі:

• Законодавство: якщо зміни в державному законодавстві вплинуть на ціну, яку ви можете стягувати за свій продукт, постачання матеріалів, або додаткові витрати, такі як робоча сила, змініть вхідні дані у вашій моделі, щоб відобразити це.
• Іноземна валюта: якщо коливання курсів валют вплине на ціни або витрати, змініть вхідні дані, на які впливає валюта, у цьому сценарії.
• Конкуренти: якщо поява нового конкурента на вашому ринку призведе до зниження маржі (це означає, що ви більше не зможете стягувати таку саму суму за свій продукт), ви можете включити сценарій, який показує зниження ціни.

Це лише кілька загальних прикладів модельних сценаріїв, які ви можете використовувати. Сценарії часто можуть змити аномалії в моделі. Уважно подивіться на результати аналізу вашого сценарію. Це те, що ви очікували побачити? Порівняйте результати поряд. Якщо збільшити інфляцію з 2 до 3 відсотків, чи збільшуються витрати на таку ж маржу, як якщо б збільшити її з 3 до 4 відсотків?

Порівняно з помилками формул, логічні помилки виявити важче. Проблеми з логікою можуть включати, наприклад, неправильний час, введення неправильних введених даних і припущень вихідних даних, або використання до оподаткування замість введених даних після оподаткування. Іноді помилки можуть бути комбінацією як формул, так і логічних помилок, і аналіз сценаріїв є хорошим способом визначити, чи існують подібні помилки, і виправити їх.

Ретельне стрес-тестування, а також аналіз сценаріїв і чутливості забезпечать вашій фінансовій моделі жорсткість і стійкість, щоб впоратися з різними коливаннями припущень, які можливі в реальному світі.