16 finanšu rādītāji, kas jāzina uzņēmumu vadītājiem

Jūs bieži iegūsit lielisku ieskatu finanšu datos, ja izmantosit finanšu rādītājus, lai izpētītu attiecības starp finanšu pārskatos uzrādītajām summām. Šeit ir 16 no visbiežāk izmantotajiem finanšu rādītājiem, ko izmanto uzņēmumu vadītāji.

Pašreizējā attiecība

Pašreizējā koeficienta likviditātes mērs salīdzina uzņēmuma apgrozāmos līdzekļus ar tā kārtējām saistībām. Uzņēmuma apgrozāmie līdzekļi ietver skaidru naudu, krājumus, debitoru parādus un citus aktīvus, kurus var vai ātri pārvērst naudā.

Šī ir precīza formula, ko izmanto, lai aprēķinātu pašreizējo attiecību:

apgrozāmie līdzekļi/īstermiņa saistības

Šeit ir vispārīgas vadlīnijas attiecībā uz pašreizējo koeficientu: Uzņēmuma pašreizējam koeficientam ir jābūt 2 vai lielākam.

Skābes testa attiecība

Skābes testa koeficients, kas pazīstams arī kā ātrais rādītājs, ir nopietnāks uzņēmuma likviditātes rādītājs. Tomēr tas kalpo tam pašam vispārējam mērķim kā pašreizējā attiecība. Skābes testa koeficients norāda, cik viegli uzņēmums var izpildīt savas pašreizējās finansiālās saistības un izmantot visas finansiālās iespējas, kas parādās.

Lai aprēķinātu skābes testa attiecību, tiek izmantota šāda formula:

(apgrozāmie līdzekļi–inventāri)/īstermiņa saistības

Šeit ir norādījumi par skābes testa attiecību: uzņēmuma skābes testa attiecībai ir jābūt 1 vai lielākai.

Parādu attiecība

Parāda attiecība vienkārši parāda uzņēmuma parādu procentos no tā kapitāla struktūras. Termins kapitāla struktūra attiecas uz kopējo saistību un īpašnieka pašu kapitāla apjomu.

Formula parāda attiecības aprēķināšanai ir vienkārša:

kopējais parāds/kopējie aktīvi

Parāda attiecībai nav vadlīniju, jo atbilstošās parāda attiecības atšķiras atkarībā no nozares un uzņēmuma lieluma nozarē.

Parāda pašu kapitāla rādītājs

Parāda pašu kapitāla rādītājs salīdzina uzņēmuma ilgtermiņa parādu ar akcionāra pašu kapitālu vai īpašnieka pašu kapitālu. Būtībā parāda pašu kapitāla koeficients izsaka uzņēmuma ilgtermiņa parādu procentos no tā īpašnieka pašu kapitāla.

Šī ir formula, ko izmanto, lai aprēķinātu parāda pašu kapitāla koeficientu:

ilgtermiņa parāds/kapitāls

Parāda pašu kapitāla attiecībai nav reālu vadlīniju. Jūs vienkārši salīdziniet savu parāda kapitāla attiecību ar citu līdzīga lieluma uzņēmumu parāda kapitāla rādītājiem jūsu nozarē.

Reižu procentu nopelnītā attiecība

Nopelnīto procentu koeficients norāda, cik viegli uzņēmums sedz procentu izdevumus, kas radušies par parādu. Lai aprēķinātu nopelnīto procentu koeficientu, tiek izmantota šāda formula:

pamatdarbības ienākumi/procentu izdevumi

Nav standarta vadlīniju par procentu nopelnīto reižu attiecību. Tomēr, protams, procentu nopelnīto laiku attiecībai vajadzētu norādīt, ka uzņēmums var viegli samaksāt savus procentu izdevumus.

Fiksēto maksu pārklājuma koeficients

Fiksētās maksas seguma koeficients atgādina procentu nopelnīšanas koeficientu. Fiksētās maksas seguma koeficients aprēķina, cik viegli uzņēmums sedz ne tikai savus procentu izdevumus, bet arī jebkādus pamatsummas maksājumus par aizdevumiem un jebkādām citām saistībām, par kurām uzņēmumam ir juridisks pienākums maksāt.

Fiksēto maksu seguma koeficients izmanto šādu formulu:

ienākumi, kas pieejami fiksētajām maksām/fiksētajām maksām

Nav vadlīniju, kas norādītu, kādai jābūt jūsu fiksētās maksas seguma koeficientam. Faktiski ir īpaši grūti iegūt informāciju, kas nepieciešama, lai domātu par fiksētās maksas seguma koeficientiem, jo ​​fiksētās maksas nav skaidri norādītas vienkāršu finanšu pārskatu standarta komplektā.

Krājumu apgrozījuma koeficients

Krājumu aprites koeficients mēra, cik reizes pārskata periodā krājumu atlikums tiek izpārdots. Formula ir šāda:

pārdoto preču izmaksas/vidējie krājumi

Nav vadlīniju attiecībā uz krājumu apgrozījuma koeficientiem. Laba krājumu apgrozījuma attiecība ir atkarīga no tā, ko jūsu konkurenti dara jūsu nozarē.

Dienu krājumu attiecība

Dienu krājumu koeficients atgādina krājumu apgrozījuma finanšu rādītāju; tas aprēķina, cik dienu krājumu uzņēmums glabā. Attiecība izmanto šādu formulu:

vidējie krājumi/(pārdoto preču gada izmaksas/365)

Vispārējais noteikums ir tāds, ka jūs apgriežat savus krājumus tikpat ātri, kā to dara jūsu konkurents.

Vidējais savākšanas perioda koeficients

Vidējais iekasēšanas perioda koeficients parāda, cik ilgs laiks nepieciešams uzņēmumam, lai iekasētu savus debitoru parādus. Jūs varat domāt par šo koeficientu kā uzņēmuma kredītu un iekasēšanas procedūru kvalitātes mērauklu. Citiem vārdiem sakot, šī attiecība parāda, cik gudrs uzņēmums ir, izlemjot, kam izsniegt kredītu. Šī attiecība arī parāda, cik efektīvi uzņēmums iekasē no klientiem.

Vidējās savākšanas perioda attiecības formula izskatās šādi:

vidējie debitoru parādi/vidējie kredītu pārdošanas apjomi dienā

Pamatnostādnes par vidējo iekasēšanas periodu ir tāds, ka tam jābūt saistītam ar jūsu maksājuma noteikumiem. Piemēram, ja jūsu vidējais kredīta pārdošanas dienu skaits debitoru parādos ir vienāds ar 60, jūsu maksājuma termiņiem, iespējams, vajadzētu būt apmēram 60 dienām (tas nozīmē, ka klientiem ir jāmaksā jums 60 dienu laikā vai mazāk).

Pamatlīdzekļu apgrozījuma rādītājs

Pamatlīdzekļu apgrozījuma koeficients nosaka, cik efektīvi uzņēmums izmanto savus pamatlīdzekļus. Paredzams, ka šī finanšu attiecība ir visnoderīgākā, ja uzņēmumam ir daudz pamatlīdzekļu: nekustamais īpašums, aprīkojums utt.

Pamatlīdzekļu apgrozījuma koeficients izmanto šādu formulu:

pārdošana/pamatlīdzekļi

Tāpat kā daudzu šo finanšu rādītāju gadījumā, nav vadlīniju, ko varat izmantot, lai noteiktu labu pamatlīdzekļu apgrozījuma koeficientu. Jūs salīdzināt savu pamatlīdzekļu apgrozījuma koeficientu ar līdzīga lieluma uzņēmumu rādītājiem jūsu nozarē.

Kopējo aktīvu aprites rādītājs

Kopējais aktīvu apgrozījuma koeficients nosaka arī to, cik efektīvi jūs izmantojat savus aktīvus. Šī attiecība, iespējams, ir piemērotāka situācijā, kad uzņēmumam nav daudz pamatlīdzekļu, bet uzņēmums joprojām uzvar vai zaudē biznesa spēlē, pamatojoties uz to, cik labi uzņēmums pārvalda savus aktīvus.

Kopējo aktīvu aprites koeficienta formula ir šāda:

pārdošanas apjoms/kopējie aktīvi

Kopējo aktīvu apgrozījuma koeficientu, ko aprēķinājat savam uzņēmumam, nevar salīdzināt ar kādu ārēju etalonu vai standartizētu noteikumu. Jūs salīdzināt savu attiecību ar tādu pašu līdzīga lieluma uzņēmumu attiecību savā nozarē.

Bruto peļņas procenti

Bruto peļņas norma, kas pazīstama arī kā bruto peļņas norma, parāda, cik daudz uzņēmumam paliek pāri pēc pārdoto preču izmaksu samaksas. Bruto peļņa ir tā, kas sedz darbības izdevumus; finansēšanas izdevumi (procenti); un, protams, peļņa.

Bruto peļņas procentu attiecībai tiek izmantota šāda formula:

bruto peļņa/pārdošana

Nav vadlīniju par to, kādam jābūt bruto peļņas procentam. Dažiem uzņēmumiem ir ļoti augsta bruto peļņa. Citi uzņēmumi pelna labu naudu, lai gan bruto peļņas procenti ir ļoti zemi. Kopumā, protams, jo augstāks ir bruto peļņas procents, jo labāk.

Pamatdarbības ienākumi/pārdošana

Uzņēmumam, kas norādīts iepriekš 1-2. tabulā, kur pamatdarbības ienākumi ir 60 000 ASV dolāru un pārdošanas apjomi ir 150 000 ASV dolāru, jūs aprēķina neto darbības peļņas procentus, izmantojot šo formulu:

60 000/150 000 USD

Šī formula atgriež vērtību 0,4. 0,4 darbības peļņas procents, kas atbilst 40 procentiem, norāda, ka uzņēmuma darbības ienākumi ir vienādi ar 40 procentiem no tā pārdošanas apjoma.

Nav vadlīniju par to, kādai jābūt neto darbības peļņas procentuālajai daļai.

Peļņas normas procents

Peļņas peļņas procents darbojas kā neto darbības peļņas procents; tas izsaka uzņēmuma neto ienākumus procentos no pārdošanas apjoma, kā parādīts šādā formulā:

neto ienākumi/pārdošana

Aktīvu atdeve

Aktīvu atdeve parāda atdevi, ko uzņēmums nodrošina akcionāriem, un procentus, ko uzņēmums maksā aizdevējiem kā uzņēmuma aktīvu procentuālo daļu. Daži uzņēmumi izmanto aktīvu atdevi, lai novērtētu uzņēmuma rentabilitāti. (Piemēram, to dara bankas.)

Faktiskā formula ir

(tīrie ienākumi + procenti)/kopējie aktīvi

Pašu kapitāla atdeve

Pašu kapitāla atdeves finanšu rādītājs izsaka uzņēmuma neto ienākumus procentos no tā īpašnieka vai akcionāru pašu kapitāla. (Akcionāru un īpašnieku pašu kapitāls ir viens un tas pats.)

Formula, kas ir maldinoši vienkārša, ir šāda:

neto ienākumi/īpašnieka pašu kapitāls