16 taloudellista tunnuslukua yritysjohtajien tiedossa

Saat usein hyviä käsityksiä taloudellisista tiedoista, jos käytät taloudellisia tunnuslukuja tutkiaksesi tilinpäätöksessä näkyvien määrien välisiä suhteita. Tässä on 16 yleisintä taloudellista tunnuslukua, joita yritysjohtajat käyttävät.

Nykyinen suhde

Likviditeettisuhdemittari vertaa yrityksen lyhytaikaisia ​​varoja sen lyhytaikaisiin velkoihin. Yrityksen vaihto-omaisuuteen kuuluvat käteisvarat, varastot, myyntisaamiset ja kaikki muut varat, jotka voidaan tai tullaan nopeasti muuttamaan käteiseksi.

Seuraava on tarkka kaava, jota käytetään nykyisen suhteen laskemiseen:

lyhytaikaiset varat/lyhytaikaiset velat

Tässä on yleinen ohje nykyisten suhdelukujen suhteen: Yrityksen nykyisen suhteen tulee olla 2 tai suurempi.

Happotestisuhde

Happotestisuhde, joka tunnetaan myös nimellä quick ratio, on vakavampi mittari yrityksen likviditeetistä. Se palvelee kuitenkin samaa yleistä tarkoitusta kuin nykyinen suhdeluku. Happotestisuhde osoittaa, kuinka helposti yritys pystyy täyttämään nykyiset taloudelliset velvoitteensa ja hyödyntämään avautuvat taloudelliset mahdollisuudet.

Seuraavaa kaavaa käytetään happotestisuhteen laskemiseen:

(lyhytaikaiset varat–varasto) / lyhytaikaiset velat

Tässä on ohje happotestisuhteelle: Yrityksen happotestisuhteen tulee olla 1 tai suurempi.

Velkasuhde

Velkasuhde näyttää yksinkertaisesti yrityksen velan prosentteina sen pääomarakenteesta. Pääomarakenteella tarkoitetaan velkojen kokonaismäärää ja oman pääoman määrää.

Velkasuhteen laskentakaava on yksinkertainen:

velka/varallisuus yhteensä

Velkasuhteelle ei ole ohjetta, koska sopivat velkasuhteet vaihtelevat toimialoittain ja toimialan yrityksen koon mukaan.

Omavaraisuusaste

Velka-omavaraisuusaste vertaa yrityksen pitkäaikaista velkaa osakkeenomistajan tai omistajan omaan pääomaan. Pohjimmiltaan velka-omavaraisuusaste ilmaisee yrityksen pitkäaikaisen velan prosenttiosuutena sen omistajan omasta pääomasta.

Seuraava on kaava, jota käytetään velan omavaraisuussuhteen laskemiseen:

pitkäaikainen velka/oma pääoma

Velkaantumisasteelle ei ole todellista ohjetta. Sinun tarvitsee vain verrata velkaantumisastettasi muiden samankokoisten toimialallasi olevien yritysten velkaantumisasteeseen.

Kerran korkotulojen suhde

Korkokertojen suhde kertoo, kuinka helposti yritys maksaa velkansa korkokulut. Seuraavaa kaavaa käytetään korkotulojen kertoimen laskemiseen:

liikevoitto/korkokulut

Korkokertojen suhteelle ei ole vakioohjetta. Ilmeisesti korkotulojen kertoimien tulisi kuitenkin osoittaa, että yritys voi helposti maksaa korkokulunsa.

Kiinteiden maksujen kattavuussuhde

Kiinteiden maksujen kattavuussuhde muistuttaa korkotuottoa. Kiinteiden maksujen kattavuusaste laskee, kuinka helposti yritys maksaa korkokulujensa lisäksi myös lainojen pääoman maksut ja muut velvoitteet, joista yritys on lain mukaan velvollinen maksamaan.

Kiinteiden maksujen kattavuussuhde käyttää seuraavaa kaavaa:

tulot kiinteisiin maksuihin/kiinteisiin maksuihin

Ei ole olemassa ohjeita, jotka määrittäisivät, mikä kiinteiden maksujen kattavuussuhteesi tulisi olla. Itse asiassa kiinteiden maksujen kattavuussuhteiden pohtimiseen tarvittavan tiedon saaminen on erityisen vaikeaa, koska kiinteät maksut eivät näy selkeästi yksinkertaisten tilinpäätösten vakiosarjassa.

Varaston kiertonopeus

Varaston kiertonopeus mittaa, kuinka monta kertaa tilikauden aikana varastosaldo myydään loppuun. Kaava on seuraava:

myytyjen tavaroiden hinta / keskimääräinen varasto

Varaston kiertonopeussuhteille ei ole ohjetta. Hyvä varaston kiertonopeus riippuu siitä, mitä kilpailijasi tekevät alallasi.

Päivien varastosuhde

Päivän varastosuhde muistuttaa varaston kiertokulun taloudellista suhdetta; se arvioi, kuinka monta päivää yritys varastoi varastoja. Suhde käyttää seuraavaa kaavaa:

keskimääräinen varasto/(myytyjen tavaroiden vuosihinta/365)

Yleissääntönä on, että kierrätät varastoasi yhtä nopeasti kuin kilpailijasi.

Keskimääräinen keräysjaksojen suhde

Keskimääräinen perintäaikasuhde osoittaa, kuinka kauan yrityksellä kestää saamistensa perintä. Voit ajatella tätä suhdetta yrityksen luotto- ja perintämenettelyjen laadun mittarina. Toisin sanoen tämä suhde osoittaa, kuinka älykäs yritys päättää, kenelle lainaa. Tämä suhde osoittaa myös, kuinka tehokkaasti yritys kerää asiakkailta.

Keskimääräinen keräysjakson suhdekaava näyttää tältä:

keskimääräiset myyntisaamiset / keskimääräinen luottomyynti päivässä

Keskimääräisen noutoajan ohjeena on, että sen tulee olla maksuehtojesi mukainen. Jos myyntisaamisten luottomyyntipäivien keskimääräinen lukumäärä on esimerkiksi 60, maksuehtojesi pitäisi luultavasti olla jotain netto 60 päivää (mikä tarkoittaa, että asiakkaiden pitäisi maksaa sinulle 60 päivässä tai vähemmän).

Käyttöomaisuuden kiertonopeus

Käyttöomaisuuden kiertonopeus osoittaa, kuinka tehokkaasti yritys käyttää käyttöomaisuuttaan. Tämä rahoitussuhde on ennustettavasti hyödyllisin, kun yrityksellä on paljon käyttöomaisuutta: kiinteistöjä, laitteita ja niin edelleen.

Käyttöomaisuuden kiertokulkusuhde käyttää seuraavaa kaavaa:

myynti/käyttöomaisuus

Kuten monien näistä taloudellisista tunnusluvuista, ei ole olemassa ohjetta, jonka avulla voit määrittää hyvän käyttöomaisuuden kiertosuhteen. Vertailet käyttöomaisuuden kiertokulusuhdettasi toimialallasi vastaavien yritysten vastaaviin.

Kokonaisvarallisuuden kiertonopeus

Kokonaisvarallisuuden kiertonopeus mittaa myös sitä, kuinka tehokkaasti hyödynnät omaisuuttasi. Tämä suhde on luultavasti sopivampi tilanteessa, jossa yrityksellä ei ole paljon käyttöomaisuutta, mutta yritys silti voittaa tai häviää liiketoiminnassa sen perusteella, kuinka hyvin yritys hoitaa omaisuuttaan.

Kokonaisvarallisuuden kiertokulkusuhteen kaava on seuraava:

myynti/varallisuus yhteensä

Yrityksellesi laskemaasi varallisuuden kokonaiskiertosuhdetta ei voi verrata johonkin ulkoiseen vertailuarvoon tai standardoituun sääntöön. Vertaa suhdettasi samankokoisten yritysten samaan suhteeseen toimialallasi.

Bruttokateprosentti

Bruttokateprosentti, joka tunnetaan myös nimellä bruttokateprosentti, osoittaa, kuinka paljon yrityksellä on jäljellä myytyjen tavaroiden kustannusten maksamisen jälkeen. Bruttokate maksaa toimintakulut; rahoituskulut (korot); ja tietysti voitot.

Bruttokateprosenttisuhde käyttää seuraavaa kaavaa:

bruttokate/myynti

Ei ole olemassa ohjeistusta siitä, mikä bruttokateprosentin tulisi olla. Joillakin yrityksillä on erittäin korkeat katteet. Muut yritykset tienaavat hyvin, vaikka bruttokateprosentit ovat hyvin alhaiset. Yleensä tietysti mitä suurempi bruttokateprosentti on, sitä parempi.

Liiketulos/myynti

Aiemmin taulukossa 1-2 esitetyn liiketoiminnan tapauksessa, jossa liiketulos on 60 000 dollaria ja liikevaihto 150 000 dollaria, lasket nettoliikevoittoprosenttiosuuden käyttämällä tätä kaavaa:

60 000 / 150 000 dollaria

Tämä kaava palauttaa arvon 0,4. 0,4 liikevoittoprosentti, joka vastaa 40 prosenttia, osoittaa, että yrityksen liiketulos vastaa 40 prosenttia sen myynnistä.

Ei ole olemassa ohjeistusta siitä, mikä nettoliikevoittoprosentin tulisi olla.

Voittomarginaaliprosentti

Voittomarginaaliprosentti toimii kuten nettoliikevoittoprosentti; se ilmaisee yrityksen nettotulon prosentteina myynnistä seuraavan kaavan mukaisesti:

nettotulos/myynti

Pääoman tuotto

Omaisuuden tuotto osoittaa yrityksen osakkeenomistajille tarjoaman tuoton ja koron, jonka yritys maksaa lainanantajille prosentteina yrityksen varoista. Jotkut yritykset käyttävät varojen tuottoa arvioidakseen yrityksen kannattavuutta. (Tätä tekevät esimerkiksi pankit.)

Todellinen kaava on

(nettotulo + korot) / taseen loppusumma

Oman pääoman tuotto

Oman pääoman tuotto taloudellinen suhdeluku ilmaisee yrityksen nettotulon prosentteina sen omasta tai omasta pääomasta. (Osake- ja oma pääoma ovat sama asia.)

Kaava, joka on petollisen yksinkertainen, on seuraava:

nettotulos/oma pääoma